“Saya yakin itu sebagian besar [is] sebagai penggila luar angkasa.” Itulah yang dikatakan Matthew Brown kepada CNBC pada 23 Maret, ketika ditanya mengapa dia mempertimbangkan investasi $200 juta ke Virgin Orbit, sebuah perusahaan roket yang hampir bangkrut.
Dia Melemparkan Bitcoinnya, Sekarang Dia Menginginkannya Kembali
Seminggu kemudian, kesepakatan itu runtuh, dan Virgin Orbit, yang mulai mempekerjakan kembali karyawan dengan harapan mendapatkan pendanaan baru, menghadapi akhir. Perusahaan telah berhenti beroperasi dan akan memberhentikan sekitar 675 karyawan, kata CEO Dan Hart dalam pertemuan yang dilaporkan nanti oleh CNBC.
Mengenakan topi ungu Universitas Kristen Texas dan bergeser dengan tidak nyaman di kursinya, Brown mengklaim di TV memiliki investasi di 13 perusahaan luar angkasa dan berpendapat bahwa Virgin dapat bersaing berdasarkan kemampuan peluncuran cepatnya. Beberapa investor yang menonton memberi tahu Quartz bahwa mereka mengesampingkan kasus bisnis untuk bertanya-tanya: Siapa orang ini?
“Sederhananya: Saya orang sederhana dari Fort Worth / Dallas yang membuat beberapa taruhan bagus (dan banyak taruhan buruk) dan menghabiskan waktu saya untuk mencoba memajukan Tujuan PBB,” kata Brown kepada Quartz melalui email. “SEMUA $$ saya akan berakhir di filantropi untuk mendukung upaya tersebut. Saya kebetulan menjalani kehidupan yang sederhana dan minimalis dan senang berselancar dengan damai di pantai Hawaii sementara — secara finansial — mendukung mereka yang jauh lebih pintar dari saya.
G/O Media dapat memperoleh komisi
Diskon 42%.
TV Cerdas Amazon Fire TV 50″ 4K
Visual yang luar biasa
Smart TV ini memiliki akses ke beragam layanan streaming, yang semuanya lebih mudah dinavigasi, memiliki visual 4K untuk gambar yang menakjubkan, dan juga dilengkapi dengan Alexa Voice Remote.
Tetapi Quartz tidak dapat membuktikan banyak klaim yang dia buat tentang pengalaman bisnisnya. Disajikan dengan penjelasan rinci tentang ketidaksesuaian yang kami temukan, Brown mengatakan mereka “secara faktual salah” tetapi menolak untuk menjelaskan bagaimana caranya.
Matthew Brown mengklaim asosiasi dengan Mark Zuckerberg dan T. Boone Pickens
Tyson Halsey, penasihat investasi yang berbasis di Carolina Selatan, seharusnya memperkenalkan Brown pada konferensi untuk kantor keluarga di Miami tahun lalu.
Halsey mengatakan Brown memberitahunya bahwa dia memulai karirnya sebagai pengusaha teknologi remaja yang bekerja dengan Mark Zuckerberg dan Winklevoss bersaudara sebelum menjual perusahaan ke Salesforce. Kemudian, saat berusia 19 tahun mendaftar di TCU, Brown memenangkan posisi eksekutif dan, tak lama kemudian, pekerjaan teratas di kantor keluarga Texas yang mengelola aset senilai $6 miliar. Dia menasihati Gedung Putih Obama dan investor terkenal T. Boone Pickens tentang energi terbarukan. Dari sana, dia memulai beberapa dana investasi, dan kendaraan investasi venturanya sendiri, Perusahaan Matthew Brown.
Pejabat TCU mengonfirmasi bahwa Brown terdaftar di sekolah tersebut, tetapi mengatakan dia tidak memperoleh gelar di sana. Sementara itu, Quartz tidak menemukan bukti bahwa Kantor Keluarga Woods, tempat dia mengaku bekerja, ada di luar situs webnya. Brown menarik pendaftaran perusahaan berikutnya sebagai penasihat investasi di Securities & Exchange Commission pada tahun 2019, dan tidak pernah mengajukan laporan 13F yang diminta oleh pengelola uang dengan sekuritas publik lebih dari $100 juta. Menurut Pitchbook, database investasi swasta, Brown telah berinvestasi di tiga perusahaan luar angkasa—SpaceX, dengan membeli saham di pasar sekunder, dan dalam putaran usaha dengan Rocket Lab dan Astra. Rocket Lab memberi tahu Quartz bahwa Brown tidak pernah berpartisipasi dalam putaran usaha pribadi mana pun; Astra yang sekarang publik, saat ini sedang dalam masa tenang.
Adapun konferensi di Miami itu, yang waktunya tepat bertepatan dengan Art Basel, Brown tidak pernah muncul. Menurut Halsey, Brown mengatakan kepadanya bahwa “Anda seharusnya mendapat catatan dari asisten saya. Saya mengalami kecelakaan helikopter dan saya di rumah sakit.”
FAA dan Dewan Keselamatan Transportasi Nasional tidak memiliki catatan tentang kecelakaan helikopter yang terjadi di Hawaii selama sebulan sebelum konferensi. Brown memberi tahu Quartz bahwa dia terluka saat gagal mengenakan sabuk pengaman saat mendarat dengan kasar setelah helikopternya mengalami kerusakan mekanis selama penerbangan ke Oahu, tetapi tidak ingat kapan insiden itu terjadi.
Anak ajaib keuangan?
Kisah-kisah lain yang diceritakan Brown kepada Halsey sama-sama mengesankan, termasuk bahwa dia berkolaborasi dengan Tyler dan Cameron Winklevoss dan Mark Zuckerberg melalui perusahaan web yang dia dirikan sebelum menjualnya ke Salesforce — sebuah cerita menarik mengingat perseteruan terkenal antara Winklevii dan Zuckerberg, semuanya ditolak melalui juru bicara untuk berkomentar. Quartz memperoleh daftar enam perusahaan yang diakuisisi oleh Salesforce sebelum 2008—Instranet, Slideaware, Koral, Crispy News, Kieden, dan Sendia. Tidak ada yang berbasis di Texas atau dipimpin oleh Brown, meskipun pada tahun 2006 Dallas Morning News melaporkan bahwa Matthew Brown adalah finalis untuk penghargaan kewirausahaan pemuda untuk perusahaan webnya “Provost Enterprises/Provost Designs.”
Brown memberi tahu Halsey bahwa tindakan berikutnya dimulai pada 2008, ketika dia menjadi eksekutif di Woods Family Investments, melayani salah satu keluarga yang mewarisi saham General American Oil Company, yang dijual ke perusahaan lain pada 1983.
Menurut Halsey, Brown mulai mengerjakan energi terbarukan, dan ketika krisis keuangan dan kehancuran komoditas membebani dana yang berfokus pada minyak, dia mengajukan perombakan strategis kepada patriark keluarga Eric Woods dalam memo setebal 30 halaman. Halsey mengatakan Brown memberitahunya bahwa dia ditawari pekerjaan sebagai CEO dari kantor keluarga keesokan harinya, mengelola aset $6 miliar, padahal menurut catatan publik Brown akan berusia 19 tahun. Menurut Halsey, Brown menghasilkan pengembalian 11% hingga 17% dengan berinvestasi di angin dan matahari.
Brown juga mengindikasikan, di LinkedIn dan di tempat lain, bahwa sementara di Woods Family Office, dia menghabiskan waktu bertahun-tahun menasihati pengusaha minyak Texas terkenal T. Boone Pickens tentang investasi energi terbarukan, dan bahwa dia meluncurkan usaha patungan dengan Mesa Power dari Pickens.
Jay Rosser, yang menjabat sebagai kepala staf dan juru bicara Pickens dari tahun 2002 hingga kematian Pickens pada tahun 2019, mengatakan kepada Quartz bahwa dia dan rekannya belum pernah mendengar tentang Brown. “Saya sangat dekat dengan T. Boone Pickens,” kata Brown. Di University of California, Berkeley, di mana Brown mengaku sebagai penasihat laboratorium energi terbarukan, lab tersebut memberi tahu Quartz bahwa dia tidak memiliki peran resmi. Namun direkturnya, profesor Daniel Kammen, mengatakan dia mengenali Brown dari pertemuan terbuka di lab.
Sementara itu, ada beberapa catatan Woods Family Office atau Woods Family Investments, di mana profil LinkedIn Brown menunjukkan dia bekerja selama 14 tahun. Yayasan Keluarga Woods yang disebutkan di situs web kantor keluarga tidak pernah mengajukan formulir 990 IRS untuk organisasi bebas pajak. Situs web perusahaan mengklaim bahwa mereka mengoperasikan Hogshead Spouter Co., manajer investasi yang berbasis di Hong Kong yang juga dirujuk di profil LinkedIn Brown, tetapi tidak ada perusahaan semacam itu yang terdaftar di regulator sekuritas Hong Kong. Brown menolak untuk memperkenalkan Quartz kepada anggota keluarga Woods mana pun, atau karyawan kantor keluarga.
Woods diduga keturunan Henry W. Peters, salah satu pendiri General American Oil Company. Sejarah singkat perusahaan oleh Texas Historical Society dan laporan berita tentang penjualannya tidak menyebutkan Woods atau Peters. Fakta kunci dalam sejarah keluarga di situs web Woods tampaknya tidak benar; terutama, pendiri perusahaan Algur Meadows meninggal beberapa tahun sebelum dia terlibat dalam penjualan perusahaan.
Keluarga Algur Meadows masih menjalankan yayasan filantropi sampai sekarang. Saat dihubungi tentang Woods, juru bicara Meadows Foundation tidak dapat membuktikan keberadaan kantor Woods. Namun, dia mencatat bahwa Meadows Foundation telah menemukan situs web yang mengaku terhubung dengan Perusahaan Minyak Amerika Hebat; itu mirip dengan situs web Woods Family Office. The Meadows tidak terhubung ke situs tersebut dan sedang mencoba menentukan pemiliknya.
Jaring keuangan yang kusut
Brown telah terlibat dalam perusahaan keuangan lainnya, menurut profil LinkedIn, Pitchbook, dan catatan SEC miliknya.
Satu kendaraan Brown, Tamara-Tacoma Capital Partners (TTCP), dijelaskan di LinkedIn Brown sebagai unit investasi untuk kantor keluarga senilai “$5 miliar+”. Tidak ada catatan tentang perusahaan atau dananya di SEC, tetapi Pitchbook mengatakan bahwa dana tersebut memiliki $150 juta yang dikelola.
Perusahaan itu terlibat dalam setidaknya satu kesepakatan, membeli ladang angin yang rusak di Colorado. Kesepakatan itu terlibat dalam litigasi pada tahun 2016 setelah TTCP menempatkan perusahaan tersebut dalam kurator dan menolak untuk membayar $8,5 juta yang terhutang kepada anak perusahaan Sany di AS, sebuah perusahaan China yang mengirimkan turbin angin.
Di pengadilan, TTCP berpendapat bahwa pembangkit listrik berkinerja sangat buruk, tetapi Sany menuduh dalam pengajuan pengadilan bahwa TTCP telah mentransfer $910.000 dari perusahaan ke orang dalam di TTCP, termasuk Brown, rekannya, dan kartu American Express rekanannya. Pengacara TTCP dari firma Eversheds menarik diri dari kasus tersebut; dalam diskusi dengan pengadilan, kata pengacara mengungkapkan alasan mengapa akan merugikan klien mereka. TTCP dan Brown memperoleh pengacara baru dan para pihak menyelesaikan kasus tersebut dengan persyaratan yang dirahasiakan pada tahun 2019.
Brown juga merupakan mitra pendiri Energent, dana ekuitas swasta yang berfokus pada energi terbarukan dan alternatif. Dana tersebut mengajukan dokumen ke SEC untuk mengumpulkan $150 juta pada tahun 2017, tetapi Brown dan rekannya Shane Starr menarik pendaftaran mereka sebagai penasihat investasi pada tahun 2019 dan tidak jelas apakah ada uang yang pernah terkumpul. Ben Nelson, seorang pengacara yang menjabat sebagai presiden dana tersebut, mengatakan kepada Quartz bahwa Energent tidak pernah membuat kesepakatan apa pun sebelum ditutup.
Brown memberi tahu Quartz bahwa investasinya dilakukan melalui kendaraan tujuan khusus yang tidak memicu persyaratan pelaporan SEC. Investor swasta sering menggunakan perwalian, perusahaan cangkang, dan pusat keuangan lepas pantai untuk menyusun transaksi mereka demi privasi dan alasan kompetitif. Namun, tugas itu semakin sulit karena aset yang dikelola meningkat.
Pinjaman PPP, posting media sosial
Meskipun investasi ventura Brown terbukti sulit untuk dikonfirmasi—katanya masing-masing menyertakan perjanjian non-disclosure—perusahaan investasinya (karyawan: satu) memang menerima dua pinjaman dengan total hampir $42.000 dari Program Perlindungan Gaji pemerintah AS pada tahun 2020. Pinjaman tersebut, seperti banyak pinjaman KPS darurat yang diperpanjang selama pandemi covid-19, diampuni.
Media sosial Brown, sementara itu, dipenuhi dengan gambar-gambar yang mendokumentasikan kehidupan seorang pengusaha papan atas yang menghabiskan waktu di Hawaii dan bepergian dengan jet pribadi untuk mengunjungi pabrik-pabrik yang membangun balon udara ketinggian tinggi dan peluncur satelit.
Brown mungkin pemegang saham SpaceX, tetapi tujuannya untuk memiliki perusahaan luar angkasa secara langsung telah runtuh di bawah pengawasan, dengan kepemimpinan Virgin Orbit tidak dapat menentukan apakah dia memiliki uang untuk menyelamatkan perusahaan mereka. Menurut seorang karyawan Virgin Orbit yang tidak berwenang untuk berbicara di depan umum, tim pembuat roket pertama kali gembira dengan berita tentang calon penyelamat, kemudian kecewa dengan lebih banyak dari apa yang mereka ketahui tentang Brown saat kesepakatan itu runtuh.
Brown memberi tahu Quartz bahwa dia sudah menyiapkan pembiayaan tetapi menginginkan lebih banyak jaminan dari Virgin.
Suntingan penasaran di halaman Wikipedia Virgin Orbit
Empat hari sebelum Reuters menyampaikan berita bahwa Brown sedang bernegosiasi dengan Virgin Orbit, alamat IP anonim di Dallas memperbarui halaman Wikipedia perusahaan dengan berita bahwa Matthew Brown berencana untuk membeli perusahaan; sehari sebelum berita tersiar, pengguna itu menambahkan lebih banyak detail.
Alamat IP yang sama juga bertanggung jawab untuk menambahkan nama Brown sebagai investor di OpenAI dan Boom Aerospace, dan sebagai eksekutif tim sepak bola Houston Texans. Akun yang sama juga mengatakan bahwa Brown dan Eric Woods adalah investor awal di SpaceX. Sebagian besar perubahan itu dikembalikan oleh editor Wikipedia karena kekurangan kutipan dari luar; tidak ada perusahaan yang menanggapi pertanyaan dari Quartz.
Satu hal yang pasti: Masa depan Virgin Orbit dan karyawannya tidak lagi berada di tangan investor berusia 33 tahun—kalau memang pernah.
Artikel ini awalnya muncul di Quartz.